🧾 Calculateur d’impact des frais sur un placement
Ce simulateur compare la même stratégie d’investissement programmé (DCA) avec et sans frais, pour visualiser combien les frais d’entrée, d’achat, de gestion annuelle, de garde et de sortie coûtent réellement sur le long terme — en particulier les frais de gestion, qui s’appliquent chaque année sur tout l’encours, pas seulement sur les versements.
Comment ça marche
Le simulateur calcule deux trajectoires en parallèle avec les mêmes versements et le même rendement brut : une sans aucun frais (référence) et une avec l’ensemble des frais renseignés. Les frais d’entrée et d’achat réduisent le montant net investi à chaque versement ; les frais de gestion annuels réduisent directement le taux de rendement appliqué chaque mois (rendement net = rendement brut − frais de gestion) ; les frais de garde sont déduits chaque année en valeur absolue ; les frais de sortie s’appliquent en pourcentage sur la valeur finale.
Limites du modèle
Le simulateur applique un rendement brut constant identique aux deux trajectoires — en réalité, un fonds à frais élevés n’a pas nécessairement le même rendement brut qu’un fonds à bas coût (ce n’est pas toujours le cas, mais l’écart de frais reste presque toujours le facteur le plus prévisible et le plus contrôlable par l’investisseur). Il ne tient pas compte de la fiscalité, qui peut elle-même varier selon l’enveloppe (PEA, assurance-vie, CTO) indépendamment des frais du produit choisi.
Exemple chiffré
Avec 300 €/mois pendant 25 ans à 8 % de rendement brut, 0,5 % de frais d’achat et 1,5 % de frais de gestion annuels (des niveaux courants pour certains OPCVM actifs ou contrats d’assurance-vie), l’écart avec un placement sans frais représente souvent 15 à 25 % du capital final en moins — un ordre de grandeur qui illustre pourquoi les frais de gestion annuels sont le poste à surveiller en priorité, bien plus que les frais d’entrée ponctuels.
Questions fréquentes
Pourquoi les frais de gestion pèsent-ils plus que les frais d’entrée ?
Un frais d’entrée s’applique une fois, sur le montant versé. Un frais de gestion annuel s’applique chaque année sur la totalité de l’encours (versements + plus-value cumulée), qui grossit avec le temps — son impact composé sur 20-30 ans dépasse largement celui d’un frais d’entrée, même à taux apparent plus faible.
Quels frais de gestion sont considérés comme bas ou élevés ?
Un ETF indiciel actions affiche typiquement 0,1 à 0,3 % de frais de gestion annuels. Un OPCVM géré activement se situe souvent entre 1 et 2,5 %. Au-delà de 1,5-2 %, le surcoût cumulé sur 20 ans devient difficile à rattraper par une éventuelle sur-performance du gérant.
Le simulateur inclut-il les frais de l’enveloppe (PEA, assurance-vie) ?
Non, seuls les frais du produit financier lui-même sont modélisés. Les frais de gestion du contrat (assurance-vie notamment) s’ajoutent le cas échéant à ceux du fonds sous-jacent — renseignez le total cumulé pour un résultat réaliste.
Aller plus loin
Rosmerta regroupe 12 simulateurs financiers gratuits, sans inscription, ainsi qu’un outil complet de suivi de patrimoine (PEA, CTO, assurance-vie, immobilier, crypto).
Page mise à jour le 2026-08-15. Calculs à but éducatif, ne constituant pas un conseil en investissement, fiscal ou financier personnalisé. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.